Les fonds communs de placement sont l’une des options de placement les plus populaires au Canada. Ils sont conçus pour vous aider à vous constituer un patrimoine au fil du temps, même si vous ne faites que débuter ou si vous connaissez mal les produits de placement.
C’est avant tout un moyen simple d’investir dans un portefeuille de placements sans avoir à les choisir soi-même. Lorsque vous achetez des titres d’un fonds commun de placement, votre argent est mis en commun avec celui d’autres investisseurs. Le tout est géré par des professionnels qui, en fonction des caractéristiques du fonds, investissent dans des actions, des obligations ou d’autres placements.
Au lieu de détenir des titres individuels (actions ou obligations), vous détenez des titres (ou des parts) du fonds lui-même, chaque part représentant une petite partie de l’ensemble des actifs détenus par le fonds. Cela facilite la diversification des placements et réduit les risques associés à chacun d’eux.
Les fonds communs de placement sont par nature accessibles. Vous n’avez pas besoin d’investir de grosses sommes pour commencer, ni d’avoir une grande expertise financière. Vous vous concentrez sur vos objectifs et au quotidien, c’est le gestionnaire du fonds qui prend les décisions.
Ils se caractérisent également par leur souplesse. Que vous épargniez en vue de votre retraite, des études de vos enfants ou simplement pour faire fructifier votre épargne, il existe un fonds qui répond à vos besoins. Certains fonds peuvent avoir pour objectif la croissance du capital, une préservation du capital ou une génération de revenu… ou une combinaison des trois!
Les fonds communs de placement présentent quelques avantages :
Gestion professionnelle - Des experts qualifiés gèrent votre argent, analysent les marchés et sélectionnent les placements pour vous.
Diversification instantanée - Votre argent est réparti sur de multiples actifs, ce qui limite l’incidence de la chute d’une seule valeur.
Accessibilité - Il est souvent possible d’investir de petits montants, ce qui permet de placer de l’argent même avec un budget limité.
L’embarras du choix - Qu’ils privilégient la prudence ou le rendement, il existe certainement un fonds adapté à votre niveau de tolérance au risque et à vos objectifs de placement.
Il existe toutes sortes de fonds communs de placement. Ils répondent à des objectifs propres et conviennent à divers profils de risque. Certains fonds, qui privilégient le court terme et les titres émis par des États, sont considérés comme très sûrs. D’autres, qui se concentrent sur les actions et peuvent offrir des rendements plus élevés, comportent aussi plus de risques. Entre ces deux extrêmes, les fonds « équilibrés » mélangent actions et obligations.
Si vous planifiez votre retraite, vous pouvez envisager un fonds à date cible. Ces fonds ajustent automatiquement la composition de leur portefeuille à mesure que vous approchez de votre départ à la retraite, réduisant ainsi le risque au fil du temps.
Voici quelques catégories de fonds communs :
Fonds du marché monétaire - Regroupent des obligations et des titres d’emprunt à court terme émis par des gouvernements (par exemple, des bons du Trésor). Leurs rendements sont peu élevés, mais ils présentent un risque faible.
Fonds d’obligations - Privilégient les placements à revenu fixe, comme les obligations émises par des États ou des entreprises. Ils versent des intérêts réguliers et présentent un risque modéré.
Fonds d’actions - Concentrent leurs investissements dans des actions d’entreprises, ils visent une croissance à long terme. Leur potentiel de rendement est plus élevé, mais ils sont plus sensibles aux fluctuations du marché.
Fonds équilibrés - Composés d’actions et d’obligations, ces fonds offrent des rendements stables et présentent un risque modéré.
Fonds à date cible - Pensés pour l’épargne en vue de la retraite, ces fonds ajustent automatiquement la composition de leur portefeuille à mesure que vous approchez de la date de votre départ à la retraite, réduisant ainsi le risque au fil du temps.
Les revenus d’un fonds commun de placement proviennent de différentes sources. Il peut s’agir de dividendes provenant d’entreprises dont vous détenez des parts, d’intérêts générés par des obligations, ou de gains en capital lorsque le gestionnaire du fonds vend des titres à un prix plus élevé qu’il ne les a achetés. Pour faire fructifier votre argent, la plupart des fonds réinvestissent les gains réalisés en achetant davantage de parts.
L’imposition de vos gains dépend du type de compte dans lequel vous détenez votre épargne. Contrairement à un compte d’épargne ordinaire, les comptes enregistrés (par exemple, un CELI ou un REER) permettent de bénéficier d’avantages fiscaux.
Pour en savoir plus sur les différents types de comptes d’épargne.
Tous les fonds communs de placement facturent des frais dont il est important de connaître le fonctionnement. Ces frais, qui couvrent notamment les coûts liés à la gestion du fonds, ne sont pas à verser directement : ils sont prélevés sur les gains ou les intérêts générés, ce qui se traduit par une diminution du rendement.
Voici les coûts et les frais généralement associés à ces fonds :
Frais de gestion - Couvrent la rémunération du gestionnaire du fonds. Souvent exprimés en pourcentage de votre investissement, ils sont intégrés aux frais d’exploitation du fonds.
Frais administratifs - Comprennent les services juridiques, comptables et administratifs qui assurent le bon fonctionnement du fonds.
Frais de commission - Certains frais peuvent s’appliquer lorsque vous achetez ou vendez des titres. Il peut s’agir de frais d’entrée (ou « frais d’acquisition initiaux ») lorsqu’ils sont payés à l’achat, ou de frais de sortie (ou « frais d’acquisition différés ») lorsqu’ils sont payés à la vente.
Avant de placer votre argent dans un fonds, demandez son « aperçu ». C’est un document, facile à lire, qui résume ses caractéristiques, ses coûts et ses risques.
Comme tout placement, les fonds communs de placement comportent des risques. Leur valeur peut augmenter ou diminuer en fonction du marché, et certains sont plus volatils que d’autres, en particulier ceux qui comportent une forte proportion d’actions. Prenez le temps de comprendre dans quoi le fonds investit et si cela correspond bien à vos objectifs.
Avant de prendre une décision, lisez impérativement l’aperçu du fonds et au besoin, consultez un conseiller financier inscrit. Il vous aidera à faire votre choix et à comprendre les risques associés aux différents fonds.